04.

在巴利尔伯爵的主持和领导下，月亮河公园成为当时的热门景点。月亮河公园中有一个喧嚣马戏团，它并不隶属于月亮河公园，而是纯粹的合作关系。

月亮河公园与喧嚣马戏团的合作也让巴利尔伯爵赚了一笔大钱，由此巴利尔便又引进了畸形秀和马戏表演。看着盈利暴涨的月亮河公园，巴利尔似乎找到了契机。尝到了甜头的巴利尔突发奇想，决定举办一场盛会让公园彻夜营业并关闭了公园的出入口，让游客们沉浸在这场盛会里尽情狂欢。

在这个本该欢乐愉快的夜晚，意外悄然降临。人们愉悦的喧嚣声戛然而止，取代而来的却是绝望的哀嚎和尖叫。那名发疯的“小丑”残暴地撕下同事的脸皮并贴在自己的脸上，手持电锯冲向人群。这些游客想方设法打算逃离这个恐怖的地方，可紧锁的大门斩断了他们唯一生的希望。

当年那门月亮河惨案最终只有一个人得以生还，她是一位年轻的马戏团女工作人员。当初她凭借着对月亮河熟悉的地形，成功顺着河水逃出公园。

在很久之前的娜塔莎是一位十分普通的农村姑娘，因为从小就生活在一个小地方，娜塔莎对外面的世界尤为好奇。那时的娜塔莎无法体验美好，一个小小的礼物和一段真情的告白就能俘获她的芳心，于是娜塔莎便跟着瑟吉私奔了。

他们私奔后来到了喧嚣马戏团，娜塔莎也化名为娜塔莉。娜塔莉凭借着自己出色的外表和华美的舞步成为了马戏团的舞女。当然，娜塔莉也是一位合格的驯兽师。她有一个乖巧的“宠物”，而这个小宠物总是对除了娜塔莉之外的人十分排斥，唯独听娜塔莉的话，还会温柔的俯下身子请求她的抚摸。

好景不长，瑟吉开始无节制的酗酒，还会在酒后对娜塔莉进行家暴。被家暴后的娜塔莉总是来到裘克的帐篷里接受他对伤口的包扎，而娜塔莉渐渐的也对裘克产生了好感。

举止亲密的两人很快被瑟吉察觉到，为了报复裘克，瑟吉偷来麦克的镪水并将镪水倒入裘克的化妆盘中，最终导致了裘克的毁容。这件事情狠狠打击了裘克，裘克也一直耿耿于怀。在瑟吉又一次酗酒后，他无意讲述出这件事情的经过。裘克的心理防线彻底崩塌，压抑了许久的裘克决心报复，于是他便在公园大门紧锁的那个夜晚残忍的将所有人留在了那里，只有舞女一人逃出公园再获新生。

娜塔莉逃出后再次改名为玛格丽莎；而刚买完镪水回来的麦克看到这宛如地狱一般的场景，精神受到了极严重的摧残；被人忽视的瓦尔莱塔和早已退场的穆罗也侥幸逃过了一劫。

多年后马戏团的“家人”们重聚于此，此时彼此对彼此心中都有了猜忌，没人敢贸然与他人合作。裘克率先对瓦尔莱塔下手并将它抛在冰天雪地中任由其自生自灭。与此同时麦克对当年月亮河惨案的凶手也有了大致判断，但他始终无法说服自己对马戏团的亲人下手。在极端的悲痛和恼怒刺激下，麦克选择在自己最喜爱的舞台上结束自己的生命。麦克的死对玛格丽莎与裘克之间的关系产生裂痕，裘克开始胁迫玛格丽莎，而玛格丽莎也在不断积攒的负面情绪和药物加持下走向了自我毁灭的结局。真相揭晓后的裘克接受不了微笑面具后赤裸不堪的自己，最终也走向自我毁灭。

最后重聚的五人只有穆罗活了下来，而游戏仍然没有结束。